大盤參考

“滬弱深強”向“滬強深弱”的再度轉換，很容易使投資者簡單地把這一情形同此前盤面切換時類比。但在格局轉換的當下，新的市場運行邏輯正在建構。對待后市仍不必悲觀，積極防御，靜待其變仍不失為一個較好的選擇。

機構認為，近期市場繼續高位盤整，熱點板塊輪動較快，同時兩融余額及成交量也在不斷放大。一方面，對于可預見的一段時期內的行情，看多已成為市場主流判斷。另一方面，短期預期高度一致的情形下，市場的短期震蕩波動，導致了板塊熱點輪動較快的博弈性局面。

【要聞盤點】

標普逆勢下調中國評級 專家稱結論值得商榷

9月21日，標普全球評級宣布，將中國長期主權信用評級從“AA-”下調至“A+”。標普認為，長時間的強勁信貸增長提高了中國的經濟金融風險。

點評：分析人士認為，標普的判斷值得商榷。今年以來，中國經濟表現亮眼，人民幣連續升值，這從側面證明評級機構的結論不能代表中國實際和全面情況。

兩融直逼萬億創20個月新高 杠桿資金再度抬頭

6月至今，兩融規模經歷了長達3個半月的升勢，這是2016年以來，兩融余額走高持續時間最長的一次。2015年的市場調整導致大量融資盤遭強平，當年底又通過保證金、折算率等調整限制杠桿資金。2016年初市場再次調整之后，兩融規模從最高點的2.2萬億縮水至8000億水平，至今仍沒突破萬億的水平。

點評：近期多種跡象表明場內場外杠桿資金再度抬頭，確實有增量資金入場，但不能僅以兩融余額這一單一指標作出方向判斷。

瘋狂的鹽湖提鋰：鹽湖股份緣何暴漲七成？

9月至今，鹽湖股份(18.830,?0.13,?0.70%)最高漲幅已近七成。注意到，公司9月8日在深交所互動易平臺披露的一份機構調研信息更是成為了引爆公司股價的導火索。就在公司公告發布當天，公司股票即大漲9.03%，隨即展開逼空行情。

點評：分析人士表示，鹽湖股份的暴漲表現一定程度上體現了目前市場投資氛圍較好，監管放松概念炒作的特征。

工業金屬慘遭屠殺：鐵礦石跌入熊市 倫銅一個月新低

工業金屬沒有延續昨天的漲勢，盤中除倫鉛、倫鋁期貨微漲外集體下行，倫銅創一個多月新低，倫鎳跌超6%。值得一提的是，截至本周四，鉛價已連續第六天攀升。

點評：分析師指出，朝鮮是第二大鉛精礦供應國，聯合國最近的制裁加劇了鉛供應緊張的擔憂。上期所追蹤的鉛庫存量連續第九周減少，降至去年3月以來最低點。

煤炭業飄紅難掩數萬億債務隱憂 千億債轉股落地緩慢

今年上半年，煤炭行業盈利水平已達到近五年最高。9月，煤市在淡季的再度“瘋狂”，讓業內人士對下半年業績超預期信心滿滿。記者在調研中了解到，煤炭企業債務壓力依然不小。

點評：業內人士認為，債轉股對于煤炭企業短期流動性調節能力比較強，但5至7年后將面臨一定的資金償還壓力。

廣東省屬36家國企將大整合 未來每家資產平均8000億

絕對的力度空前！廣東省國資改革曾一度被外界認為是“風聲大、雨點小”。現在，這個看法恐怕要被顛覆。記者最新獲悉，與央企整合的思路相同，36家廣東省屬國企也將實施分類合并、壓縮整合。按目前廣東省屬國企共計70000億的資產規模來計算，未來的集團可能平均每家資產規模將近8000億元，堪稱“巨無霸”。

點評：按照廣東省國資改革的新思路，對于準公共類板塊，不同省屬企業旗下的水電類、工程隧道類、金融類、高速公路類、機場類、港口類等同類資產，或將率先進行整合。

9月投資調查：牛市要來了嗎？結構行情派占絕大多數

整體而言，A股存量博弈的格局確實還未取得突破，市場也遲遲沒有創出新高。但不可忽視的是，個股的機會正在愈發頻繁地出現，這對于投資者而言也意味著更多的機會。

點評：從調研結果來看，在兩融余額狂飆、市場熱點頻現的背后，機構對市場的預期并沒有飆升到高度樂觀的水平。

【新股申購】

橫店影視和威唐工業9月22日申購指南

橫店影視此次發行總數5300萬股，網上發行為1590萬股，發行市盈率22.98倍，申購代碼為：732103，申購價格：15.45元，單一帳戶申購上限15000股，申購數量1000股整數倍。

威唐工業(0.000,?0.00,?NaN%)此次發行總數1965萬股，網上發行為1965萬股，發行市盈率22.99倍，申購代碼為：300707，申購價格：15.09元，單一帳戶申購上限19500股，申購數量500股整數倍。

【行業機會】

行業利好	影響股
業內表示，在人工智能大潮的沖擊下，智能轉型升級的步伐不斷加快，無人零售的科技革命降低了傳統成本，并提升了客戶體驗和商超毛利率，今年有望成為無人零售元年。據艾媒咨詢預測，2017 年我國無人零售商店的交易規模將達389.4億元。	遠望谷、匯納科技
據媒體報道，特斯拉 入華中最大障礙即是合資政策，此政策要求整車企業中外合資，且中方股比不得低于50%。業內認為，新能源汽車領域外商投資限制的減少，有望為特斯拉中國建廠掃清障礙。	長信科技、中科三環
機構預計，在政策大力扶持和百度等科技巨頭推動下，智能駕駛產業步入快速發展期，潛在市場規模達千億級別。	索菱股份、巨星科技、四維圖新
中美爭相研發百億億次超算，比目前世界最強快百倍可預測未來。新華社報道，研發“天河”系列的天津超算中心同國防 科技大學合作，啟動了新一代百億億次超級計算機樣機系統的研制，目前已經取得了階段性成果。	天通股份、中科曙光、天源迪科
工信部信息化和軟件服務業司司長謝少鋒透露，工信部將實施工業互聯網重大專項工程，建設10家左右國家級工業互聯網平臺 及一批行業互聯網平臺。此外，還計劃制定支持企業上云的政策措施和操作指南。	東華軟件、寶信軟件
專業機構表示，指靜脈技術是最安全的生物識別 方法。相較于傳統的指紋識別 ，指靜脈識別技術有一個顯著特點，就是必須活體且有流動的血液，因此信息不能被復制或被盜。并且，不會因為手指潮濕或不干凈、破損等情況就無法使用。	遠方信息、御銀股份

【公告掘金】

中科信息(90.800,?3.71,?4.26%)：再次提醒投資者關注股價過高的風險

中科信息21日晚間發布關于股價過高的風險提示公告稱，自2017年7月28日上市以來，公司股票累計漲幅達到864%。截至2017年9月21日，公司股票價格動態市盈率（TTM）為228倍，遠高于創業板綜合指數(2437.004,?-26.81,?-1.09%)（399102）市盈率（TTM）54倍。公司業績不存在短期內爆發可能性，未來3個月內也不存在資產運作的計劃和高送轉的計劃。預計2017年市盈率仍將維持在較高水平，公司再次提醒投資者關注股價過高的風險，切勿盲目跟風炒作。

東方園林(20.520,?-0.18,?-0.87%)中標逾14億元PPP項目

東方園林21日晚間公告，公司及全資子公司北京東方利禾景觀設計有限公司組成的聯合體成為重慶兩江新區涉水公園及環境整治工程PPP項目的中標單位，項目總投資約為142，948.86萬元，是公司與重慶簽訂的首個PPP項目。

中國海誠(12.920,?-0.20,?-1.52%)預中標9.25億元工程項目

中國海誠21日晚間公告，公司全資子公司中國輕工業長沙工程有限公司成為貴州鵬昇（集團）紙業有限責任公司年產60萬噸包裝紙建設項目EPC總承包項目的第一中標候選人，中標金額為人民幣9.25億元。

菲利華(16.840,?0.72,?4.47%)擬出資1.18億元共同設立軍民融合投資基金

菲利華21日晚間公告，公司擬投資1.18億元共同設立軍民融合投資基金，基金規模為2億元。公司稱，在國家鼓勵軍民融合發展的新形勢下，公司將軍工領域作為公司重要戰略發展方向。本次投資暨軍民融合基金的設立，有助于公司提升盈利水平。

科達潔能(12.780,?-0.94,?-6.85%)控股子公司粉煤氣化項目中標

科達潔能21日晚間公告，公司控股子公司河南科達東大國際工程有限公司及安徽科達潔能股份有限公司聯合體中標2*40kNm3/h粉煤氣化爐。

中通國脈(28.860,?2.62,?9.98%)股價異動 無應披露而未披露信息

中通國脈21日晚間公告，公司近三個交易日股價大漲，經公司自查，并書面征詢控股股東及實際控制人，截至公告披露日，確認不存在應披露而未披露的重大信息。2017年6月3日公司披露了《發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金報告書（草案）》等相關配套文件及公告，并于6月17日披露了《報告書》修訂稿。2017年8月24日，公司收到證監會通知，公司發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金方案未獲得通過。

環旭電子(14.110,?-0.41,?-2.82%)：墨西哥地震未對子公司造成影響

環旭電子21日晚間公告，北京時間2017年9月20日2時14分在墨西哥發生7.1級地震，震源深度50千米。經公司確認，此次地震對公司在墨西哥的全資子公司Universal Scientific Industrial De MéxicoS.A． De C.V．的正常生產經營未造成影響。

安泰科技(10.890,?-0.30,?-2.68%)：未竊取美日“非晶質金屬薄帶”商業秘密

安泰科技21日晚間公告，針對美國Metglas有限公司和日立金屬有限公司向美國國際貿易委員會提出申請，指控包括安泰科技在內的數家中國企業銷售的非晶合金帶材產品侵犯其商業秘密。公司表示，中國鋼研和安泰科技是我國非晶合金帶材技術領域的開拓者和發展者。經過長達四十多年的自主創新、不懈攻關和大量投入，公司克服了一系列技術難關，最終掌握了非晶合金帶材產業化的核心技術，并建立起一套擁有完全自主知識產權的生產非晶合金帶材技術、工藝和生產體系。因此，根本不存在美國Metglas有限公司和日立金屬有限公司針對安泰科技所謂竊取其所稱的“非晶質金屬薄帶”商業秘密的事實。截至聲明發布之日，公司尚未收到正式應訴通知書等相關文件。

江特電機(15.680,?-1.74,?-9.99%)澄清：鋰產業與電動汽車產業已成為公司主導產業

江特電機說明媒體傳聞稱，鋰產業與電動汽車產業已成為公司主導產業。公司利用鋰云母提取碳酸鋰已經實現了小規模化生產，2016年生產碳酸鋰1018噸，新產線在批量生產中得到了驗證，并取得成功。下一步將重點抓好產能爬坡工作，以確保年產5000噸碳酸鋰達產達標。鋰云母提取碳酸鋰按新的工藝路線進行的技改已經成功，并順利投產。

津膜科技(22.160,?-1.18,?-5.06%)：聯合中標9300萬元PPP項目

津膜科技（ 300334 ）9月21日晚間公告，公司與中核新能源投資有限公司、西安恒盛建設工程有限公司組成的聯合體成為“宜春經濟技術開發區污水處理廠擴建工程PPP項目社會資本采購”的中標單位，項目估算總投資約9300萬元。

騰達建設(4.970,?0.00,?0.00%)：下屬公司出資3億元認購私募基金份額

騰達建設（ 600512 ）9月21日晚間公告，為提高資金使用效率，增加公司投資收益，控股孫公司寧波匯浩投資有限公司出資3億元認購景林資產發行的景林瑞達私募基金份額，并與景林資產簽訂基金合同等文件。

皖新傳媒(12.420,?-0.14,?-1.11%)、上海自貿區股權投資基金與滬江成立互聯網教育產業基金

9月21日，皖新傳媒（ 601801 ）、上海自貿區股權投資基金（簡稱自貿區基金）與互聯網學習平臺滬江達成戰略合作，三方合作內容包括資本運作、設立互聯網教育產業基金、共享及整合三方體系內教育相關資源。新設立的互聯網教育產業基金未來將主要投資互聯網教育垂直領域的優質企業。

科達潔能：控股子公司中標粉煤氣化項目 對公司業績影響積極

科達潔能（ 600499 ）9月21日晚間公告，控股子公司東大國際、安徽科達潔能聯合中標國家電力投資集團公司2*40kNm3/h粉煤氣化爐項目。該項目的順利實施將對公司的經營業績產生積極影響。

北辰實業(6.230,?-0.07,?-1.11%)擬參與設立水木現代國有企業研究院

北辰實業（ 601588 ）9月21日晚間公告，為推動國有資本戰略性調整，研究探索深化國資國企改革發展路徑，建設中國特色新型智庫，公司擬使用自有資金1000萬元出資參與設立北京水木現代國有企業研究院。而日前，金隅股份(6.400,?-0.16,?-2.44%)（ 601992 ）也公告稱將參與設立北京水木現代國有企業研究院。

半導體概念股士蘭微(9.860,?0.86,?9.56%)進行風險提示 稱外部經營環境未發生重大變化

士蘭微（ 600460 ）9月21日晚間披露風險提示公告，表示公司屬于半導體行業，而公司目前市盈率高于同行業可比公司水平。同時，公司外部經營環境未發生重大變化，公司目前生產經營情況正常。本周以來，公司股價累計漲幅已超過四成。

三一重工(7.630,?-0.09,?-1.17%)：擬轉讓上海普邁全部股權 預計增加投資收益4774萬元

三一重工（ 600031 ）9月21日晚間公告，擬將間接全資子公司上海普邁100%股權，按照約定的流程轉讓給海芙德建筑產品（上海）有限公司。如股權轉讓實施完畢，三一重工預計增加投資收益4774萬元。

界龍實業(6.570,?-0.16,?-2.38%)：涉嫌信披違規遭證監會立案調查

界龍實業（ 600836 ）9月21日晚間公告，公司收到證監會《調查通知書》，因公司涉嫌信息披露等證券違法違規行為，根據有關規定，證監會決定對公司立案調查。

納思達(29.400,?2.67,?9.99%)：承擔“國家核高基重大專項”獲得批準

納思達（ 002180 ）9月21日晚間公告，全資子公司艾派克微電子近日收到工信部核高基重大專項實施管理辦公室出具的批復，對艾派克微電子作為承擔單位的“國產嵌入式CPU 規模化應用”課題予以立項，課題預算總額為3.34億元，其中中央財政資金為9376.03萬元，財政資金補助方式為前補助，課題實施期為2017年1月至2020年6月。

華立股份(46.970,?-0.39,?-0.82%)：擬5.16億元投建裝飾復合材料生產項目

華立股份（ 603038 ）9月21日晚間公告，公司擬以新建項目方式與東莞市常平鎮人民政府簽訂“常平華立裝飾復合材料生產項目”投資協議，計劃總投資額為5.16億元。上述項目實施將有效解決公司經營發展的現有空間緊張、產能無法滿足需求的限制。

·預增預減·

陽光電源(15.910,?-1.02,?-6.02%)前三季度業績預增135%-155%

新易盛(35.880,?-2.34,?-6.12%)：前三季度凈利預增10%-25%

·增持減持·

威華股份(16.450,?-1.21,?-6.85%)獲控股股東增持1.3356%股份

德展健康(8.230,?-0.07,?-0.84%)股東梧桐樹擬減持不超3%股份

鵬起科技(12.340,?-0.03,?-0.24%)一董事擬減持不超236萬股

中航電測(12.520,?-0.31,?-2.42%)控股股東擬減持不超1.73%股份

中科電氣(10.770,?-0.72,?-6.27%)控股股東的一致人及部分董事、高管擬合計減持不超652萬股

龍宇燃油(14.860,?-0.13,?-0.87%)：四名持股5%以上股東披露巨額減持計劃

魯信創投(18.170,?-0.68,?-3.61%)：減持552.9萬股龍力生物(11.260,?-0.77,?-6.40%)?實現投資收益4866萬

毅昌股份(7.040,?-0.06,?-0.85%)：高管擬減持逾300萬股

·停復盤公告·

當代明誠(14.800,?0.00,?0.00%)：擬定增募資20億 用于收購新英體育

當代明誠（ 600136 ）9月21日晚間披露定增預案，擬非公開發行不超9743.64萬股，募資總額不超20億元。發行對象為大股東當代集團、李建光、喻凌霄、李紅欣、蔣立章。所募集的資金將用于收購新英體育股權。公司9月22日復牌。

上海電力(11.430,?0.00,?0.00%)重組獲無條件通過 22日復牌

上海電力21日晚間公告，公司發行股份及支付現金購買資產并募集配套資金暨關聯交易的資產重組事項獲得證監會無條件通過。公司股票自2017年9月22日開市起復牌。

百川能源(14.660,?0.00,?0.00%)重組獲無條件通過 22日復牌

百川能源21日晚間公告，公司發行股份購買資產暨關聯交易事項獲得證監會無條件通過。公司股票自2017年9月22日開市起復牌。

天馬精化(8.260,?0.00,?0.00%)：擬3.3億元收購銀港科技 22日復牌

天馬精化（ 002453 ）9月21日晚間公告，公司全資子公司華軟金科以現金3.3億元收購銀港科技100%股權。港科技的實控人系公司控股股東的實控人王廣宇。銀港科技是綜合性銀行解決方案及金融科技產品專業提供商，2017年-2019的承諾凈利潤分別不低于2500萬元、3250萬元、4250萬元，三年累計承諾凈利潤不低于1億元。公司股票將于9月22日復牌。

安凱客車(8.330,?0.00,?0.00%)：無應披露未披露事項明日復牌

安凱客車（ 000868 ）9月21日晚間公告，經核查，公司基本面未發生重大變化，公司、控股股東無應披露未披露的重大事項。公司股票自9月22日起復牌。受工信部透露中國將制定“禁售燃油汽車”時間表等消息影響，新能源汽車個股近期表現強勢，安凱客車成為這輪行情的龍頭，停牌前連續五漲停。

量子高科(19.370,?0.00,?0.00%)中止購買睿智化學資產重組交易

公司中止擬發行股份及支付現金購買上海睿智化學研究有限公司資產并募集配套資金暨關聯交易。

公告顯示，本次擬發行股份購買的標的資產睿智化學，曾經是紐約證券交易所退市企業尚華醫藥的下屬公司，由于目前原境外上市公司資產于境內資本市場參與并購重組業務的監管政策尚未明確，造成本次交易已經耗時較長且審核結果具有較大不確定性。為維護公司及公司股東利益，經與交易對方協商一致后，公司決定中止本次重大資產重組。

經過本輪對生物醫藥研發服務行業的調研，公司認為該行業符合醫藥產業供給側結構性改革及創新驅動發展的國家支持性政策，產業發展前景良好，布局該產業契合公司長期戰略發展目標，公司將繼續積極保持和監管部門的溝通與聯絡，在相關政策明確后，公司將適時啟動睿智化學的重大資產重組。

·限售股解禁·

000683?遠興能源(3.260,?-0.06,?-1.81%)

000820?神霧節能(28.960,?0.00,?0.00%)

000876?新希望(7.430,?0.01,?0.13%)

002400?省廣股份(7.300,?0.19,?2.67%)

002519?銀河電子(8.080,?-0.23,?-2.77%)

002619?艾格拉斯(6.370,?0.00,?0.00%)

002746?仙壇股份(30.080,?-0.88,?-2.84%)

300045?華力創通(12.340,?-0.59,?-4.56%)

300108?吉藥控股(9.060,?-0.04,?-0.44%)

300284?蘇交科(20.310,?-0.63,?-3.01%)

300317?珈偉股份(19.910,?-1.27,?-6.00%)

300373?揚杰科技(22.240,?-0.55,?-2.41%)

300387?富邦股份(18.850,?-0.20,?-1.05%)

300431?暴風集團(20.200,?0.00,?0.00%)

300437?清水源(18.110,?-0.26,?-1.42%)

300536?農尚環境(16.990,?0.00,?0.00%)

600094?大名城(7.980,?-0.23,?-2.80%)

603011?合鍛智能(10.770,?0.01,?0.09%)

·深圳證券交易所停復牌公告·

證券代碼 證券簡稱 停牌時間 復牌時間 期限 停牌原因

000868 安凱客車 2017-09-22 09：30 2017-09-22 09：30 取消停牌 核查結果公告

002453 天馬精化 2017-09-22 09：30 2017-09-22 09：30 取消停牌 重大事項

002516?曠達科技(5.570,?-0.09,?-1.59%)?2017-09-22 09：30 停牌 重大事項

300149 量子高科 2017-09-22 09：30 2017-09-22 09：30 取消停牌 重大事項