大盤參考

從整體看，市場仍需震蕩整固，存量資金短期博弈加劇，加大了市場短期操作的難度。目前市場風格依然以安全性為主，風險偏好比較低，所以仍然建議以估值為先，尋找安全邊際較高的確定性品種。

機構相對看好近期的反彈行情，認為市場對6月份流動性的預期稍顯悲觀，當靴子逐步落地、預期到達低點后，市場或迎來情緒修復。興業證券(7.220,?-0.11,?-1.50%)還判斷，成長股將進入“大分化”時代，部分有穩定內生增長、估值已調整至合理區間的優質成長股當前已經具備了配置價值。

【要聞盤點】

新華社：減持新規正式實行以來漏洞得到了一定填補

自證監會發布的上市公司股東、董監高減持股份的若干規定正式實行以來，上市公司曾屢試不爽的“花式減持”得到遏制，但另一方面，受新規影響，減持計劃也發生著微妙變化。

點評：事實上，減持新規發布之前，對減持行為的約束有著諸多不完善的地方，市場也因此存在很多借機炒作的機會，潛在風險明顯。而從新規發布后的這段時間來看，這些漏洞得到了一定填補。

美科技股續跌納指大跌 避險情緒升溫

納指大跌上周五已大跌1.80%，主要是因蘋果公司等重量級科技股忽然大幅殺跌。目前投資者避險情緒顯著提升，周一國際金價及日元均有所上漲。周一蘋果公司仍有些負面消息，比如瑞穗證券將蘋果股票評級由“買入”下調至“中性”，蘋果公司股價暫跌3.78%。

點評：上周英國大選結果不利于正在執政的保守黨，但歐美股市并未受到太多影響。美股方面，上周五道指收漲且創歷史新高。

社保基金年均投資收益率8.37% 整體偏愛龍頭及白馬股

社保基金理事會負責人表示，近年來社保基金通過審慎穩健投資，依法合規運營，使得總體規模迅速壯大，投資收益保持穩定增長，實現了社保基金的安全和保值增值。

點評：根據社保基金重倉持股數量及市值來看，其賬戶整體傾向于配置板塊中的龍頭及白馬股。

6月資金坎過了？先別急著抄底股市繼續存量資金博弈

目前為止，短期資金面已經全面寬松，短端資金利率出現了明顯下行，?1天、7天、14天回購利率已經回到了2015年3月之前的水平。長期資金價格也面臨見頂壓力，國內10年期國債收益率低于1年期國債收益率已經持續了3個交易日，而2013年6月“錢荒”期間，也僅僅持續了4個交易日。

點評：歷史上看，這種情況往往是是經濟“跳水”的前兆，是降息周期的開始階段。

IPO熱情依然不減 上周兩市新增16家報會企業

近期，有關IPO正常化該不該為市場走弱“背黑鍋”引發了舌戰，但擬上市企業IPO的熱情依然不減。6月12日，證監會發審信息顯示，本期（6月5日至6月9日）上交所新增8家報會企業，深交所新增8家報會企業（中小板3家、創業板5家）。截至6月9日，今年新增130家報會企業，其中上交所52家，深交所78家（中小板14家，創業板64家）。

點評：盡管一周新增16家報會企業，但是，證監會仍嚴把質量關，嚴查IPO企業粉飾業績、“帶病申報”等情況，今年前4月包括盛京銀行在內的35家企業終止審查。

社科院尹中立：“IPO導致下跌”在邏輯上有明顯缺陷

今年4月份以來，隨著股價下跌壓力的增加，暫停或減緩IPO的聲音越來越強烈。主流的觀點認為，IPO的加速使得大小非套現的壓力大于股市的新補充資金，打破了股市的生態平衡，股市下跌的最主要原因就是IPO速度太快。

點評：既然一只股票的新股解禁對股價形成沖擊，那么，這樣的新股越多，對市場造成的沖擊就越大，這是IPO對股價構成影響的直接證據。

美國熊再度盯上中國股 空單云集三大ETF

過去一個月的反彈推動中國多個股票指數攀上2015年觸及的高點，然而美國的交易員們看空程度卻進一步加大。以資產總額約61億美元、跟蹤中國股票的三家最大交易所交易基金（ETF）為例，它們的空單比例自3月觸及低點以來就一直在持續攀升。

點評：中國股票的投資者們必須考慮到問題不僅有季節性流動性緊縮，還有MSCI Inc．是否會將中國A股納入其基準指數的決定。

【新股申購】

浙商證券和金龍羽6月13日申購指南

浙商證券此次發行總數為33333.34萬股，網上發行10000萬股，發行市盈率22.98倍，申購代碼為：780878，申購價格：8.45元，單一帳戶申購上限100000股，申購數量1000股整數倍。

金龍羽此次發行總數為8000萬股，網上發行2400萬股，發行市盈率22.96倍，申購代碼為：002882，申購價格：6.20元，單一帳戶申購上限24000股，申購數量500股整數倍。

【行業機會】

行業利好	影響股
雄安新區作為北京非首都功能疏解的集中承載地，與城市副中心共同形成首都發展新的“兩翼”，都是千年大計、國家大事。隨著雄安新區規劃方案9月底提交中央審查，通州副中心建設加快。	華遠地產、中國武夷
湖南與央企合作對接會將舉行，發布項目逾萬億。	湖南投資、湖南發展
無人駕駛大會有望推動企業深度交流，促進無人駕駛產業化進程加速，行業龍頭值得關注。	亞太股份、千方科技
分析人士認為，隨著電商和快遞業的迅速發展，新能源物流車已站上風口；政策對新能源物流車的扶持力度堅定，產銷有望大幅增長。	東風汽車、科泰電源
機構認為，隨著自動駕駛、智能化、網聯化進程日趨加快，帶動各類汽車電子 產品在新車型上應用越來越廣泛，汽車電子占整車價值的比重不斷提升。	歐菲光、萬安科技
深圳國資委召開會議，提出深入推進國企改革，要求圍繞全市國企“1+12”改革系列制度文件，加快推進國資監管體制機制創新、混合所有制 改革等重點改革工作，為全國國企改革探索經驗。	深紡織A、深南電A

【公告掘金】

萬科A(21.700,?0.83,?3.98%)：股東股權轉讓獲深圳國資委 批復

萬科A12日晚間公告，公司收到地鐵集團的《關于協議受讓股份獲得深圳市人民政府國有資產監管管理委員會批復的通知函》，深圳國資委批復同意地鐵集團按照市場化、法治化原則以協議受讓方式受讓恒大下屬企業持有的萬科 1，553，210，974 股 A 股股份（占萬科總股本的14.07%）。

珠江鋼琴(11.910,?-0.59,?-4.72%)控股子公司列入廣東省第一批混合所有制 企業員工持股 試點企業

珠江鋼琴12日晚間公告，公司收到廣東省人民政府國有資產監督管理委員會下發的《關于第一批混合所有制企業員工持股試點企業名單的通知》，公司控股子公司廣州珠江艾茉森數碼樂器股份有限公司被列入第一批混合所有制員工持股試點企業。

新時達(10.200,?-0.32,?-3.04%)擬4.05億元收購之山智控100%股權

新時達12日晚間公告，公司及全資子公司上海新時達線纜科技有限公司與交易對方于2017年6月12日簽署購買資產協議，擬以自有資金合計人民幣40，500萬元收購交易對方合計持有的之山智控100%股權。之山智控系一家專業從事伺服驅動器及其他運動控制系統產品的研發、制造及銷售業務的企業，并購之山智控將有利于公司運動控制產品線的擴展，進一步完善機器人(18.420,?-0.55,?-2.90%)?與運動控制系統產業鏈布局。

朗科科技(36.500,?0.20,?0.55%)起訴三星 中國等四公司 涉嫌侵犯公司發明專利權

朗科科技12日晚間公告，公司于2017年6月8日向深圳市中級人民法院遞交了《民事起訴狀》，起訴三星（中國）投資有限公司、惠州三星電子有限公司、天津三星通信技術有限公司、九機網科技（深圳）有限公司侵犯公司發明專利權（專利名稱為“一種用于數據處理系統的無線數據通信方法及裝置”）。深圳市中級人民法院于2017年6月8日正式立案受理了上述訴訟案件，尚未進入審理等程序。

宏潤建設(6.050,?-0.01,?-0.17%)聯合中標9.5億元PPP 項目

宏潤建設12日晚間公告，公司收到中標通知書，公司及中國水環境集團投資有限公司聯合體為“福建省羅源縣南溪、起步溪流域水環境綜合整治及周邊路網改造、污水處理 工程PPP項目”中標人。項目的施工總承包主要由公司負責。項目總投資額9.5億元，占公司2016年度營業收入10.80%，對公司2017年度及未來財務狀況和經營成果有積極影響。

北新路橋(15.220,?-0.31,?-2.00%)中標3.99億元鐵路線下工程施工項目

北新路橋12日晚間公告，公司于近日收到陜西秦源招標有限責任公司發來的《中標通知書》，公司被確定為靖邊至神木集運鐵路線下工程施工JSTJ-07標段中標人，中標金額為人民幣398，968，154元。

中南建設(6.710,?0.03,?0.45%)中標21.7億元棚戶區改造 項目

中南建設12日晚間公告，公司全資子公司江蘇中南建筑產業集團有限責任公司成為梁山縣棚戶區改造（惠馨苑小區）建設PPP項目的第一預中標候選人，中標價約216，999.03萬元。

人福醫藥(19.030,?-0.07,?-0.37%)擬3.52億美元出售中原瑞德80%股權

人福醫藥12日晚間公告，公司與CSLBEHRING ASIA PA CIFIC LTD．（中文名稱為“杰特貝林（亞太區）有限公司”）簽署《股權購買協議》，以約35，180萬美元將持有的全資子公司武漢中原瑞德生物制品 有限責任公司80%股權轉讓給杰特貝林（亞太區）有限公司。本次交易完成后，公司將持有中原瑞德20%的股權。本次出售中原瑞德 80%的股權，將為公司帶來人民幣21億元左右的投資收益。

華建集團(19.390,?-0.41,?-2.07%)：聯合體簽署1.25億元工程設計合同

華建集團（600629）6月12日晚間公告，全資子公司華東院與上海市政工程設計研究總院組成的聯合體，與南京市江北新區 公共工程建設中心簽署了《江北新區中心區地下空間 一期項目工程設計合同》，合同總金額為1.25億元，其中華東院約占53%，即6606.97萬元。

曙光股份(10.010,?-0.22,?-2.15%)：作價3438萬元向大股東轉讓美國技術中心

曙光股份（600303）6月12日晚間公告，決定將其擁有的曙光美國技術中心100%的股權轉讓給公司大股東曙光集團，交易總價為3438.93萬元。據悉，美國技術中心主要為公司車橋及零部件產品設計、研發提供技術支持，并對公司出口到北美的產品進行技術信息跟蹤、售后服務。公司表示此次股權轉讓可以增強資產的流動性，改善公司盈利狀況。

國棟建設(4.050,?-0.16,?-3.80%)：擬斥資2.7億參與新三板 企業嘉泰數控定增

國棟建設（600321）6月12日晚間公告，公司擬與嘉泰數控（838053）簽署《股份認購協議》及《補充協議》，公司將以8.69元/股的價格認購嘉泰數控定向發行的股份3107萬股，總出資額為2.7億元。嘉泰數控承諾公司2017年至2019年凈利潤分別不低于1.1億元、1.3億元、1.5億元。

蒙草生態(14.810,?0.46,?3.21%)：擬發行不超8.8億元可轉債 投入三個PPP項目

蒙草生態（300355）6月12日晚間公告，公司擬發行可轉換公司債券，募集資金總額不超過8.8億元，扣除發行費用后擬投入烏海市生態建設PPP項目（6.15億元）、霍林郭勒市生態景觀綠化工 程PPP項目（2.3億元）、五原縣萬畝現代農業 示范園區提升改造工程PPP項目（3500萬元），上述三個項目投資總額19.41億元。

眾信旅游(11.550,?-0.26,?-2.20%)：兩股東質押股票為員工持股計劃 補倉

眾信旅游（002707）6月12日晚間公告，公司近日接到控股股東馮濱、持股5%以上股東郭洪斌為員工持股計劃補倉進行股票質押的通知。上述股東于6月8日分別質押350.24萬股、70.04萬股，占公司總股本的0.42%、0.08%，分別占其所持公司股份的1.32%、1.23%。上述股份質押到期日均為2018年12月31日。

東方明珠(20.550,?-0.25,?-1.20%)：公司分別與微軟中國、騰訊簽署合作協議

東方明珠（600637）6月12日晚間公告，公司與微軟中國、微軟亞太科技(6.720,?-0.21,-3.03%)簽訂戰略合作協議，三方將深入推進智能云及人工智能 新技術研發及媒體行業應用的技術合作。同時，東方明珠與騰訊公司簽訂戰略合作協議，將加快公司在“娛樂+”生態布局，實現與互聯網資源包括用戶的互補結合，帶動雙方包括在游戲、電競、影視、動漫 的版權和內容運營服務合作。

京藍科技(15.230,?-0.84,?-5.23%)：子公司簽署合作協議 擬建項目投資約12億元

京藍科技（000711）6月12日晚間公告，6月9日公司全資子公司京藍生態、奧特美克科技、寧夏水利 水電 公司與賀蘭縣人民政府共同簽署了《戰略合作框架協議書》，各方擬就“賀蘭縣依托現代農業產業園建設現代化生態灌區投建管服一體化項目”展開合作。公司稱，擬建項目預計投資約12億元，此次合作有利于提升公司市場份額，對公司未來發展將產生積極的影響。

三聯商社(14.760,?0.60,?4.24%)：將于6月16日起更名 為“國美通訊 ”

三聯商社（600898）6月12日晚間公告，經上交所審核同意，公司A股股票簡稱將于6月16日起由“三聯商社”變更為“國美通訊”，股票代碼保持不變。

南天信息(11.630,?-0.42,?-3.49%)：中標新疆銀行1.86億元信息應用系統開發項目

南天信息（000948）6月12日晚間公告，公司日前參與了新疆銀行信息應用系統開發總集成項目的招標并于近日收到《中標通知書》，中標金額為1.86億元。根據公告，項目實施期限不少于3年，公司將為新疆銀行建設信息系統，包括核心業務系統、信貸系統等60多個子系統，部分業務需分包與其他合作廠商共同實施。若項目順利實施，對公司未來的經營業績將產生正向影響。

華誼兄弟(8.000,?-0.12,?-1.48%)：6.47億元出售銀漢25.88%股權加速銀漢資本化

華誼兄弟（300027）6月12日晚間公告，公司擬將控股子公司廣州銀漢科技有限公司25.88%的股權，轉讓給林芝家興信息科技有限公司和自然人 冷美華，轉讓價款合計6.47億元。股權轉讓完成后，公司持有銀漢25%的股權。林芝家興與公司股東騰訊公司存在關聯關系，本次交易構成關聯交易。公司表示，本次交易有利于優化銀漢股權結構，加速其走向資本市場的步伐。

東風汽車(5.640,?-0.01,?-0.18%)：擬7.88億元轉讓鄭州日產51%股權

東風汽車（600006）6月12日晚間公告，擬向關聯方東風有限轉讓持有的鄭州日產51%股權，轉讓價格為7.88億元。公司表示，近年來鄭州日產業績持續下滑，2016年虧損3.58億元，財務狀況不佳，拖累公司整體效益。通過此次股權轉讓，公司剝離虧損資產，鄭州日產將不再納入公司合并財務報表范圍，將減少鄭州日產經營不確定性對公司損益的影響，降低公司經營風險。

乾景園林(13.190,?-0.93,?-6.59%)?：中標1.28億元保定市定興縣施工項目

乾景園林（603778）6月12日晚間公告，公司被確定為定興縣旅發大會觀摩線路景觀綠化工程勘察設計施工總承包的中標單位。該項目位于河北省保定市定興縣，預計投資規模約1.28億元。如項目簽訂正式合同并順利實施，將對公司2017年、2018年的營收及營業利潤產生影響。

當代明誠(16.790,?0.00,?0.00%)：子公司擬合資設立2億元影視投資基金

當代明誠（600136）6月12日晚間公告，全資子公司象舞文化擬出資5000萬元與長瑞當代、武漢瑞恩、前海 開源共同發起設立杭州長瑞當代招源投資管理合伙企業，計劃募資規模不超過2億元。該基金將主要投向國產電視劇和中外合拍電影 片。

智慧能源(6.980,?-0.02,?-0.29%)：子公司確已收購保定意源達公司51%股權

智慧能源（600869）6月12日晚間發布公告，有媒體報道控股子公司水木源華收購保定意源達電力設備制造有限公司（意源達）51%股權，以布局雄安新區。對此，公司表示，收購事項在董事長決策范圍之內，無須提交董事會及股東大會審議。截至目前，相關工商變更手續已完成，意源達已成為水木源華控股子公司。而轉讓方承諾意源達2017年至2019年，凈利潤分別不低于1000萬元、1200萬元、1500萬元。

·預增預減·

樂金健康(6.590,?-0.10,?-1.49%)：子公司業績增長 公司上半年凈利預增逾1.2倍

中金嶺南(9.890,?-0.11,?-1.10%)：上半年業績預增 逾10倍

·增持 減持·

深圳惠程(16.990,?0.00,?0.00%)第一大股東及一致行動人完成增持計劃

奮達科技(12.410,?-0.10,?-0.80%)：倡議增持期間員工累計買入2086.42萬元

安居寶(8.720,?-0.38,?-4.18%)：倡議增持期間員工合計買入239.88萬元

德豪潤達(4.620,?-0.22,?-4.55%)：雷士照明 擬不超過1.1億元購買公司股票

佳創視訊(7.520,?-0.22,?-2.84%)：控股股東發出增持倡議書并承諾兜底

正邦科技(4.350,?-0.06,?-1.36%)：控股股東擬增持1.5億~2億元

凱瑞德(27.410,?0.00,?0.00%)：董事長耗資約1.3億元增持481萬股

華星創業(8.460,?-0.94,?-10.00%)：董事長擬增持不超1%股份

海思科(12.490,?-0.26,?-2.04%)：控股股東一致行動人增持7.58萬股 擬繼續增持

中南建設：預中標21.7億PPP項目 員工持股計劃已買入逾1億股

達意隆(12.090,?-0.35,?-2.81%)：公司董事披露138萬股減持計劃

共進股份(13.080,?-0.74,?-5.35%)：因個人改善生活需要多位董監高擬合計減持約57.56萬股

新易盛(24.380,?-1.50,?-5.80%)：股東擬減持不超698萬股

中穎電子(33.750,?-1.26,?-3.60%)：控股股東威朗國際擬減持不超380萬股

·停復盤公告·

上港集團(6.190,?0.00,?0.00%)：同盛投資擬轉讓15%公司股權至中遠海運 集團

上港集團12日晚間公告，公司股東上海同盛投資（集團）有限公司與中國遠洋海運集團有限公司簽署股份轉讓協議。同盛投資擬將其持有的上港集團3，476，051，198股股份（占公司總股本的15.00%）協議轉讓予中遠海運集團，標的股份的價格為5.45元/股。上海市國資委于6月9日同意同盛投資撤銷委托上海國際集團有限公司管理上港集團15%股權表決權的申請。公司股票將于6月13日開市起復牌。

寶信軟件(15.780,?0.00,?0.00%)：與阿里云的相關合作目前僅為雙方意向

寶信軟件（600845）6月12日晚間公告，有關媒體報道寶信軟件和阿里云將面向企業云、工業云展開合作，助力“中國制造2025 ”。對此，公司表示日前參加了阿里云舉辦的云棲大會·上海峰會，會上公司與阿里云宣布合作，雙方將通過全方位、多形式的合作模式和機制，在企業云、工業云領域開展廣泛深入的合作。但以上合作目前僅為雙方意向，具體合作內容以雙方以后可能簽訂的商業合同為準。公司6月13日復牌。

康緣藥業(15.440,?0.00,?0.00%)：擬推1700萬份股權激勵 計劃

康緣藥業（600557）6月12日晚間披露2017年股票期權激勵計劃，擬向激勵對象授予權益總計1700萬份，涉及的標的股票種類為A股普通股，約占總股本2.76%。其中，首次授予1504萬份，預留196萬份。股票期權的行權價格為每股15.6元。公司股票將于6月13日復牌。

道氏技術(32.060,?0.00,?0.00%)擬4.5億元增資鈷產品供應商佳納能源

道氏技術公告，公司擬以現金方式對廣東佳納能源科技有限公司增資，佳納能源注冊資本由9，830.30萬元增加至15，447.55萬元，增資前公司持有佳納能源23%的股權，增資后公司持有佳納能源51%的股權。本次增資的交易價款為人民幣45，000萬元。佳納能源是國內重要的鈷產品供應商之一，公司與佳納能源有良好的協同效應，本次交易有利于公司布局新能源 材料產業、保障公司滲花墨水鈷原料的供應。

浙數文化(18.120,?0.00,?0.00%)：與阿里云計算 簽訂的僅為框架合作協議

浙數文化：與阿里云計算簽訂的僅為框架合作協議，協議大部分合作內容涉及政府公共部門云服務 ，尚待相關政府部門審批并通過招標流程實施；協議約定的雙方共建行業云，不排除阿里云與其他市場主體簽訂競爭性行業云計算解決方案的可能性；股票明日起復牌。

·限售股解禁·

000040?東旭藍天(12.290,?-0.36,?-2.85%)

000078?海王生物(6.020,?0.02,?0.33%)

000571?新大洲A(8.110,?0.00,?0.00%)

000860?順鑫農業(19.390,?-0.04,?-0.21%)

002292?奧飛娛樂(15.530,?-0.08,?-0.51%)

002425?凱撒文化(8.700,?-0.36,?-3.97%)

002765?藍黛傳動(11.590,?-0.18,?-1.53%)

300353?東土科技(13.050,?-0.33,?-2.47%)

300500?啟迪設計(68.300,?0.00,?0.00%)

·深圳證券交易所停復牌公告·

證券代碼 證券簡稱 停牌時間 復牌時間 期限 停牌原因

002240?威華股份(11.110,?-0.30,?-2.63%)?2017-06-13 09：30 停牌 重大事項

300310?宜通世紀(11.950,?-0.55,?-4.40%)?2017-06-13 09：30 停牌 重大事項

300409 道氏技術 2017-06-13 09：30 2017-06-13 09：30 今起復牌 重大事項