大盤參考

滬指收復了5日均線和3000點大關。創(chuàng)業(yè)板則站上了10日均線。從來沒有只跌不上漲的股市，也沒有只漲不跌的股市。無論上漲，還是下跌，都是波浪式推進的。所以從技術指標來看，投資人久盼的B浪反彈已經(jīng)來了。

至于未來滬指是否還會下跌，這里仍有可能形成雙底結構，不過必須先按照B浪反彈來做。道理也很簡單：價值低不代表不會跌，因為很多股民已經(jīng)失去了理性。

要聞盤點

7公司獲新規(guī)下首批IPO批文 發(fā)行節(jié)奏慢于去年

證監(jiān)會[微博]19日核準了高瀾節(jié)能等7家企業(yè)的首發(fā)申請，其中，上交所[微博]3家，深交所[微博]中小板1家，創(chuàng)業(yè)板3家。這7家企業(yè)是新股發(fā)行制度改革新規(guī)施行后，首批適用新規(guī)發(fā)行的公司。這7家公司將在春節(jié)前陸續(xù)發(fā)行，每天只安排1家進行申購。

點評：申購不再有凍結資金，巨額資金打新現(xiàn)象將不復存在，新股發(fā)行不會對市場資金面產(chǎn)生影響。市值配售不變，意味著必須持有股票才能打新，利多持股的投資者。從發(fā)行節(jié)奏來看，去年二季度IPO核準節(jié)奏為每月兩批，每批數(shù)量約20家，去年年底的一個月內(nèi)也發(fā)行了28只新股此次僅7只新股分散發(fā)行，對投資者心理層面的影響遠小于以往。此外，新股IPO利多券商股。另據(jù)資料顯示，榮信股份(21.76,?0.00,?0.00%)(002123)持有高瀾節(jié)能4%股份，成本為800萬元。

央行[微博]安排6000億元資金保證春節(jié)前后流動性合理充裕

央行日前召開商業(yè)銀行座談會，要求保持流動性總量合理充裕。對中期流動性需求，將通過分別開展中期借貸便利(MLF)、常備借貸便利(SLF)、抵押補充貸款(PSL)等操作安排6000億元以上資金予以支持：一是根據(jù)金融機構需求情況，開展一定規(guī)模的MLF操作，并適當下調(diào)3個月MLF利率至2.75%；二是對合格中小金融機構的流動性需求，將繼續(xù)通過SLF和信貸資產(chǎn)質(zhì)押再貸款提供資金支持；三是對經(jīng)濟重點領域和薄弱環(huán)節(jié)，將繼續(xù)通過PSL和信貸政策支持再貸款提供適當成本資金支持。

央行19日對22家金融機構開展中期借貸便利操作(MLF)共4100億元，其中3個月期3280億元，利率下調(diào)至2.75%；1年期820億元，利率下調(diào)至3.25%。

A股專戶平倉案連發(fā) 結構化配資“收緊”在途

惠球科技大股東爆倉的案例又一次印證了杠桿的“雙刃”。在系統(tǒng)性風險急劇爆發(fā)的情況下，杠桿風險無疑將被放大，監(jiān)管層也已在加強此類產(chǎn)品的監(jiān)控。

行業(yè)機會

農(nóng)業(yè)電商望領銜”一號文”炒作 概念股站上風口

為加快推進農(nóng)業(yè)電子商務健康發(fā)展，農(nóng)業(yè)部辦公廳19日印發(fā)《農(nóng)業(yè)電子商務試點方案》。此外，2016年中央一號文件頒布在即。業(yè)內(nèi)普遍認為，與中央提出供給側(cè)改革的目標相一致，2016年中央一號文件將著力加強農(nóng)業(yè)供給側(cè)改革，同時聚焦農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化，推進農(nóng)村一二三產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展。在具體細分領域方面，發(fā)展農(nóng)村電子商務將連續(xù)第四年寫入文件，而且對其扶持的力度和過去相比或有較大突破。

點評：隨著發(fā)布時間的臨近，中央一號文件將成為農(nóng)業(yè)股的催化劑，A股歷史上，由于中央“一號文件”的出爐，以及農(nóng)產(chǎn)品(14.51,?0.00,?0.00%)價格因節(jié)日效應上漲，一般從年底到第二年年初會是農(nóng)業(yè)股演繹行情的時間點。有分析指出，在聚焦現(xiàn)代農(nóng)業(yè)及一系列扶持政策出臺的背景下，農(nóng)村電商將成為市場近期關注的焦點，相關概念股有望在一號文件預期升溫及現(xiàn)代農(nóng)業(yè)十三五規(guī)劃將出臺等事件催化作用下，走出一波獨立行情，后市值得重點關注。相關公司：紅太陽(14.10,?0.00,?0.00%)(000525)、諾普信(14.12,?0.00,?0.00%)(002215)、芭田股份(9.88,?0.00,?0.00%)(002170)。

供需格局持續(xù)改善 鈦白粉龍頭有望再度提價

上證報獲悉，由于鈦白粉廠家?guī)齑嫫毡椴桓咔页鲐涰槙?，以及部分生產(chǎn)裝置仍處于檢修，行業(yè)龍頭或進一步提價，目前正在與下游客戶商議，幅度可能在每噸300至500元。1月6日，鈦白粉龍頭四川龍蟒曾將旗下產(chǎn)品每噸提價300元，幅度近3%。

點評：由于房地產(chǎn)銷售回升和外貿(mào)走貨較好，去年四季度以來，鈦白粉需求開始增加。另外，在環(huán)保壓力倒逼下，近年來退出的落后產(chǎn)能達30至40萬噸，約占行業(yè)總產(chǎn)能逾10%。在需求回暖和供給收縮的推動下，行業(yè)盈利水平有望繼續(xù)提升。公司方面，佰利聯(lián)(35.13,?0.00,0.00%)(002601)擬收購行業(yè)龍頭四川龍蟒；金浦鈦業(yè)(6.92,?0.00,?0.00%)(000545)、中核鈦白(13.57,?0.00,?0.00%)(002145)的鈦白粉產(chǎn)能也位居行業(yè)前列。

聯(lián)合國[微博]就無人駕駛制定法規(guī) 有助加快產(chǎn)業(yè)化進程

據(jù)日本共同社19日稱，聯(lián)合國談判相關人士表示，關于全球汽車廠商推進研發(fā)的自動駕駛系統(tǒng)，制定汽車國際規(guī)則的聯(lián)合國機構已開始制定安全法規(guī)。預計日本和德國將提出方案，關于高速公路的行駛法規(guī)最早將在2017年3月獲得通過。成員國將遵照國際法規(guī)完善國內(nèi)法。

點評：日本和德國在無人駕駛領域技術領先，若形成國際公認的行駛法規(guī)，有助于加快技術的產(chǎn)業(yè)化進程。隨著中國啟動5G研發(fā)，國內(nèi)無人駕駛產(chǎn)業(yè)化預期也日漸臨近，手握相關技術的公司有望占得先機。上市公司中，中原內(nèi)配(10.79,?0.00,?0.00%)(002448)參股公司靈動飛揚在ADAS(汽車駕駛輔助系統(tǒng))領域擁有核心技術服務能力；萬安科技(20.47,?0.00,?0.00%)(002590)擬定增投向ADAS項目等，方案已獲證監(jiān)會批準。

農(nóng)機化會議強調(diào)供給側(cè)改革 中高端需求將釋放

全國農(nóng)業(yè)機械化工作會議19日在京召開。農(nóng)業(yè)部副部長張?zhí)伊謴娬{(diào)，要加大農(nóng)機化供給側(cè)結構性改革步伐，加快打造中國農(nóng)業(yè)機械化升級版，為現(xiàn)代農(nóng)業(yè)建設提供更有力支撐。力爭2020年主要農(nóng)作物產(chǎn)前產(chǎn)中產(chǎn)后全程機械化、種養(yǎng)加全面機械化取得顯著進展，農(nóng)作物耕種收綜合機械化率超過68%。

點評：機構認為，農(nóng)業(yè)機械化是現(xiàn)代農(nóng)業(yè)的核心內(nèi)容。加強供給側(cè)結構性改革有利于滿足中高端農(nóng)機化需求，促進農(nóng)機化轉(zhuǎn)型升級。同時，也有利于創(chuàng)造和釋放農(nóng)機化新需求。上市公司中，智慧農(nóng)業(yè)(6.22,?0.00,?0.00%)(000816)、新研股份(13.630,?0.00,?0.00%)(300159)、星光農(nóng)機(33.720,?0.00,?0.00%)(603789)、吉峰農(nóng)機(8.000,?0.00,?0.00%)(300022)、一拖股份(10.780,?0.00,?0.00%)(601038)涉足農(nóng)機生產(chǎn)。

央企“十項試點”全面鋪開 供給側(cè)改革加快重組步伐

近期，央企“十項試點”改革試點工作逐步展開。上周，中國電子(CEC)開展了中電熊貓等3家重要企業(yè)經(jīng)理班子公開選聘面試考評工作，積極推進十項試點中的“市場化選聘經(jīng)營管理者”；另一家央企誠通集團將落實十項試點中的“國有資本投資運營公司”，集團高層近期密集調(diào)研下屬公司，集團總裁表示，2016年舉集團之力為打造國有資本運營公司積蓄強大的內(nèi)生動力。

點評：國資委[微博]副秘書長彭華崗上月表示，國資委[微博]將在央企開展十項改革試點，2016年將全面展開。同時，備受關注的“十項改革”試點方案有望近期出臺，內(nèi)容涵蓋集團整體上市、混合所有制等多個方面。業(yè)內(nèi)認為，在供給側(cè)結構性改革成為當前經(jīng)濟工作主基調(diào)背景下，央企由于多數(shù)集中于傳統(tǒng)行業(yè)，改革重組將加快推進。A股公司中，南京熊貓(14.100,0.00,?0.00%)(600775)是中電熊貓旗下上市公司之一，有望成為集團雷達、電子對抗等軍工電子資產(chǎn)整合平臺；岳陽林紙(5.970,?0.00,?0.00%)(600963)是誠通集團旗下產(chǎn)業(yè)鏈布局最為完善的子公司，平臺優(yōu)勢明顯。

三部門鼓勵燃煤電廠推行環(huán)境污染第三方治理

國家發(fā)改委、環(huán)保部、國家能源部日前印發(fā)了《關于在燃煤電廠推行環(huán)境污染第三方治理的指導意見》。意見提出，到2020年，燃煤電廠環(huán)境污染第三方治理服務范圍進一步擴大，由現(xiàn)有的二氧化硫、氮氧化物治理領域全面擴大至廢氣、廢水、固廢等環(huán)境污染治理領域；形成一批能力強、綜合信用好的龍頭環(huán)保企業(yè)。

點評：有關部門加大燃煤電廠環(huán)境污染第三方治理的推廣力度，并將現(xiàn)有的二氧化硫、氮氧化物治理領域全面擴大至廢氣、廢水、固廢等環(huán)境污染治理領域，給相關環(huán)保企業(yè)帶來更大市場空間。關注科林環(huán)保(18.89,?0.00,?0.00%)(002499)、菲達環(huán)保(13.390,?0.00,?0.00%)(600526)、永清環(huán)保(44.010,?0.00,?0.00%)(300187)等。

公告掘金

雷曼股份(23.860,?0.00,?0.00%)與葡萄牙職業(yè)足球聯(lián)盟戰(zhàn)略合作 擬冠名葡甲聯(lián)賽

雷曼股份1月19日晚間公告，公司擬與葡萄牙職業(yè)足球聯(lián)盟聯(lián)合舉行“雷曼股份冠名葡萄牙職業(yè)足球甲級聯(lián)賽暨中國球員留洋計劃新聞發(fā)布會”。

葡萄牙職業(yè)足球聯(lián)盟涵蓋葡超、葡甲、葡乙聯(lián)賽，葡萄牙足球甲級聯(lián)賽是葡萄牙足球聯(lián)賽的第二級別。

奧飛動漫(35.08,?0.00,?0.00%)擬5000萬元投資布局機器人(56.270,?0.00,?0.00%)

奧飛動漫1月19日晚間公告，近日，公司與北京光年無限科技有限公司及其股東簽訂了《增資協(xié)議》，協(xié)議約定公司以自有資金向其投資5000萬元，以獲得其5%的股權，并享有與其優(yōu)先合作權。

奧飛動漫提醒，國內(nèi)人工智能、機器人行業(yè)處于初期發(fā)展階段，行業(yè)前景尚未清晰，目標公司目前處于虧損階段，商業(yè)模式尚未成熟，可能具有一定的投資風險。

宏磊股份(23.84,?0.00,?0.00%)：柚子資產(chǎn)將成為公司控股股東

宏磊股份1月19日晚間公告，天津柚子資產(chǎn)管理有限公司(簡稱“柚子資產(chǎn)”)擬成為公司第一大股東，為公司控股股東、實際控制人。

公司1月17日接到公司控股股東、實際控制人及其一致行動人戚建萍、戚建華、戚建生、金磊書面通知獲悉，戚建萍與柚子資產(chǎn)、深圳健匯投資有限公司(簡稱“健匯投資”)已簽署了《關于公司股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》；戚建華與健匯投資、柚子資產(chǎn)已簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》；戚建生與自然人 景華已簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》；金磊與杭州焱熱實業(yè)有限公司(簡稱“焱熱實業(yè)”)已簽署了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。

本次權益變動前：公司實際控制人及其一致行動人戚建萍、戚建華、戚建生、金磊、金敏燕共同持有公司12455萬股，占公司總股本56.73%。本次權益變動后：柚子資產(chǎn)將持有公司5688萬股，占公司總股本25.9%，成為宏磊股份第一大股東，為公司控股股東、實際控制人；健匯投資持有公司4075萬股，占公司總股本18.56%；焱熱實業(yè)將持有公司1156萬股，占公司總股本5.27%；自然人景華將持有公司1118萬股，占公司總股本5.09%。

園城黃金(14.350,?0.00,?0.00%)控股權易主現(xiàn)任實控人兄長

園城黃金1月19日晚間公告稱，公司控股股東園城集團于1月18日與徐誠東簽訂股權轉(zhuǎn)讓協(xié)議，向其轉(zhuǎn)讓公司股份3320萬股(占公司總股本的14.81%)。轉(zhuǎn)讓后，徐誠東共計持有公司6464萬股股份，持股比例將由14.02%增至28.83%，將成為公司控股股東及實際控制人。公告顯示，徐誠東為公司目前實際控制人徐誠惠之同胞兄長。

根據(jù)公告，上述轉(zhuǎn)讓價格為12.28元/股，轉(zhuǎn)讓金額合計40769.6萬元，徐誠東同意在協(xié)議生效后12個月內(nèi)以現(xiàn)金支付以上款項。此次權益變動完成后，徐誠東將持有公司6464萬股股份，占公司總股本的28.83%，成為上市公司的控股股東及實際控制人；園城實業(yè)集團持有公司100萬股，占公司總股本的0.45%。

宜安科技(24.250,?0.00,?0.00%)終止定增募資事項

宜安科技1月19日晚間公告，鑒于公司向證監(jiān)會提交本次非公開發(fā)行股票申請文件以來，我國資本市場環(huán)境發(fā)生了諸多變化，公司決定終止本次非公開發(fā)行股票相關事項。

公司于2015年2月6日、2015年3月23日分別召開第二屆董事會第十二次會議及2014年度股東大會，審議通過了《非公開發(fā)行股票預案》等相關議案。

欣泰電氣(13.990,?0.00,?0.00%)終止重大資產(chǎn)重組事項

欣泰電氣1月19日晚間公告，目前，證監(jiān)會對公司的立案調(diào)查尚在進行過程中，導致公司重大資產(chǎn)重組處于實質(zhì)性的停滯狀態(tài)，公司決定終止收購博納電氣、天逸電器。公司承諾至少3個月內(nèi)不再籌劃重大資產(chǎn)重組事項。

2015年7月14日，欣泰電氣收到證監(jiān)會下發(fā)的《中國證券監(jiān)督管理委員會[微博]調(diào)查通知書》：“丹東欣泰電氣股份有限公司：因涉嫌違反證券法律法規(guī)，根據(jù)《中華人民共和國證券法》的有關規(guī)定，我會決定對你公司立案調(diào)查，請予以配合?！?/p>

欣泰電氣表示，本次重大資產(chǎn)重組終止，公司未產(chǎn)生經(jīng)濟損失，重組終止后，公司仍將以節(jié)能型變壓器等輸變電設備和無功補償裝置等系列電網(wǎng)性能優(yōu)化設備為主營業(yè)務持續(xù)經(jīng)營，目前經(jīng)營情況正常。同時，公司將圍繞現(xiàn)有主營業(yè)務積極拓展業(yè)務并努力尋找新的利潤增長點。

新大陸(18.45,?0.00,?0.00%)擬1.5億元設立網(wǎng)商小貸公司

新大陸1月19日晚間公告稱，公司擬投資1.5億元設立全資子公司廣州市網(wǎng)商小額貸款 有限責任公司(簡稱“網(wǎng)商小貸”)，投資資金全部來自公司自有資金，不涉及關聯(lián)交易。

新大陸表示，此次投資設立網(wǎng)商小貸，是公司從硬件提供商向數(shù)據(jù)運營商轉(zhuǎn)型 邁出的重要一步，是加快布局互聯(lián)網(wǎng)金融 落地步驟之一。公司在金融支付、自動識別、軟件工程、電子商務 領域多年經(jīng)營，為網(wǎng)商小貸基于大數(shù)據(jù) 的互聯(lián)網(wǎng)小額貸款業(yè)務的開展提供了基礎條件。公司本次投資設立小額貸款公司，旨在整合各分子公司的數(shù)據(jù)和行業(yè)資源，并基于前期積累的互聯(lián)網(wǎng)金融數(shù)據(jù)處理、風控等經(jīng)驗，為中小微企業(yè)提供金融服務 。

北部灣旅(25.760,?0.00,?0.00%)擬籌劃收購渤海長通控股權

北部灣旅1月19日晚間公告稱，公司現(xiàn)正籌劃購買長島渤海長通旅運有限公司(簡稱“渤海長通”)不低于51%股權，以進一步提升公司在蓬萊至長島航線的市場份額與競爭力。

公告顯示，渤海長通是一家旅游航線運營企業(yè)，主要經(jīng)營蓬萊至長島海上旅客及貨物運輸 業(yè)務。渤海長通目前擁有5艘客滾船、1艘高速客船及1艘裝載危險品船，擁有10輛旅游運輸車輛及1輛油罐車 ，是蓬萊至長島旅游航線競爭力較強的運營商。

怡亞通(31.16,?0.00,?0.00%)擬與銀行合作O2O金融業(yè)務

怡亞通1月19日晚間公告，公司擬與中國銀行(3.530,?0.00,?0.00%)、中國建設銀行(5.150,0.00,?0.00%)、微眾銀行合作O2O金融業(yè)務，擬申請業(yè)務量不超過人民幣23億。

O2O金融業(yè)務描述：基于個人客戶(即借款人)貸款需求，公司負責協(xié)助銀行對借款人進行貸前審核，公司對于達標的或認可的借款人推薦給銀行并對合格借款的借款提供擔保，銀行審核通過后直接向借款人發(fā)放融資款。公司主要對銀行提供借款人的貸前審核，貸中管理，貸后維護等一系列管理服務。

德奧通航(34.68,?0.00,?0.00%)擬投資10億建設航空裝備生產(chǎn)基地

德奧通航(002260)1月19日晚間披露公告，公司與江蘇中關村(9.59,?0.00,?0.00%)科技產(chǎn)業(yè)園簽訂投資協(xié)議，公司擬在中關村科技產(chǎn)業(yè)園投資10億元分別建設無人機 發(fā)動機 以及運輸機的生產(chǎn)組裝基地。

按照協(xié)議，公司擬總投資5億元，計劃建設年產(chǎn)2000臺長航時兩沖程無人機發(fā)動機生產(chǎn)產(chǎn)能；擬總投資5億元，計劃建設年產(chǎn)100架固定翼物流運輸機組裝產(chǎn)能。公司將專門成立落地企業(yè)負責上述項目，而中關村科技產(chǎn)業(yè)園將為落地企業(yè)提供工業(yè)用地 約500畝，分三期建設。

智慧能源子公司中標4.81億采購合同

智慧能源(600869)1月19日發(fā)布晚間公告稱，近期，國家電網(wǎng)[微博]公司電子商務平臺公示了國家電網(wǎng)公司?2015?年第三批配網(wǎng)線路材料協(xié)議庫存招標等招標采購項目中標人名單，公司子公司遠東電纜(7.300,?0.00,?0.00%)有限公司、新遠東電纜有限公司、安徽電纜股份有限公司為項目中標人之一，9個中標項目共計3.52億元；其他重大合同6個項目中標1.31億元。

公告稱，上述各項目中標及合同訂單的金額合計為?4.81億元，將對公司經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生積極影響，但不影響公司經(jīng)營的獨立性。

業(yè)績報告

中興通訊(15.55,?0.00,?0.00%)?2015年凈利潤37.8億同比增逾四成

國投安信(22.490,?0.00,?0.00%)2015年凈利潤45.07億增逾四倍

光大證券(17.950,?0.00,?0.00%)2015年凈利潤77.3億增長逾2.7倍

安琪酵母(28.720,?0.00,?0.00%)年報 凈利潤同比預增70%至100%

廣東甘化(20.06,?0.00,?0.00%)年報凈利至多預增20倍 受益土地處置收益

豫金剛石(9.480,?0.00,?0.00%)預計2015年凈利增長65%-85%

中科曙光(67.290,?0.00,?0.00%)年報凈利潤同比預增50%至60%

粵高速A(5.50,?0.00,?0.00%)年報凈利潤同比預增45%至55%

星湖科技(6.010,?0.00,?0.00%)年報預虧4.2億元 或被“戴帽”

寶鋼股份(6.020,?0.00,?0.00%)2015年凈利9.61億同比下降逾八成

翰宇藥業(yè)(18.450,?0.00,?0.00%)預計2015年凈利增長85%-115%

中國西電(5.680,?0.00,?0.00%)年報凈利潤同比預增約三成

時代萬恒(12.780,?0.00,?0.00%)預計年報同比實現(xiàn)扭虧 為盈

寶鈦股份(17.260,?0.00,?0.00%)年報凈利潤預虧約9300萬元

開元儀器(17.200,?0.00,?0.00%)年報業(yè)績預降 80%至100%

增持 減持

御銀股份(8.00,?0.00,?0.00%)控股股東增持563萬股

東方銀星(29.190,?0.00,?0.00%)第一大股東增持 91萬股

祁連山(7.040,?0.00,?0.00%)第二大股東增持逾134萬股

沃爾核材(18.68,?0.00,?0.00%)大股東周和平減持股份 持股比例低于30%

莎普愛思(42.290,?0.00,?0.00%)股東上海景興擬減持不超過500萬股

【停復牌】

停牌：科恒股份、騰信股份、慧球科技；

復牌：數(shù)源科技、京新藥業(yè)、三鋼閩光、亞太股份、完美環(huán)球、迪安診斷、西部資源、巨化股份、江蘇索普、三聯(lián)商社。